L’attività di esplorazione convenzionale di petrolio e gas cresce, i volumi scoperti rimangono sfuggenti

OSLO, Norvegia – La spesa per l’esplorazione convenzionale di petrolio e gas è in ripresa e dovrebbe raggiungere quest’anno i 50 miliardi di dollari, la cifra più alta dal 2019, ma gli operatori stanno ancora aspettando i risultati sperati. La ricerca di Rystad Energy mostra che, nonostante gli investimenti in aumento, i volumi scoperti stanno scendendo a nuovi minimi.

Le nostre stime mostrano che nella prima metà del 2023 gli esploratori hanno trovato 2,6 miliardi di barili di petrolio equivalente (boe), il 42% in meno rispetto al totale della prima metà del 2022 di 4,5 miliardi di boe. Sono state effettuate 55 scoperte, contro le 80 dei primi sei mesi dello scorso anno. Ciò significa che le scoperte nel 2023 sono state in media di 47 milioni di boe, inferiori ai 56 milioni di boe per scoperta nello stesso periodo del 2022.

Il settore dell’esplorazione e della produzione (E&P) si trova in un periodo di transizione, con molte aziende che esercitano maggiore cautela e modificano le proprie strategie per concentrarsi su regioni più redditizie e geologicamente meglio conosciute. Questo cambiamento strategico e il fallimento di numerosi pozzi critici ad alto potenziale stanno contribuendo al precipitoso calo.

Nella caccia a nuove risorse, le società di esplorazione stanno dando priorità al settore offshore, cercando di trarre vantaggio da aree sottoesplorate o di frontiera per sbloccare nuovi volumi attraverso sviluppi offshore ad alto rischio e a costi più elevati. L’industria offshore ha rappresentato circa il 95% della spesa esplorativa quest’anno, ma solo circa i due terzi dei volumi scoperti.

“Le aziende upstream stanno affrontando un periodo di incertezza. Sono ansiosi di trarre vantaggio dall’aumento della domanda di combustibili fossili e di trovare risorse aggiuntive, ma i risultati recenti sono stati poco brillanti. Se gli sforzi di esplorazione continueranno a produrre risultati insignificanti per il resto dell’anno, il 2023 potrebbe segnare un record per le ragioni sbagliate”, afferma Aatisha Mahajan, vicepresidente della ricerca upstream presso Rystad Energy.

Scopri di più con la soluzione upstream di Rystad Energy.

La continua crescita del blocco offshore di Stabroek in Guyana fa sì che il paese caraibico sia in testa ai volumi scoperti, con 603 milioni di boe nel 2023. La Turchia è seconda con 380 milioni di boe, la Nigeria con 296 milioni di boe e la Namibia con 287 milioni di boe, con il potenziale per queste stime aumenteranno man mano che comprendiamo meglio le riserve.

Le scoperte offshore sono distribuite in modo relativamente uniforme tra reperti in acque ultra profonde, in acque profonde e sulla piattaforma. Tuttavia, prevediamo un aumento dell’attività nella parte restante del 2023, in particolare nel mercato delle acque ultra profonde, con una crescita prevista del 27% rispetto al 2022 in termini di pozzi spud.

La nostra ricerca mostra che quest'anno dovrebbero essere perforati 31 pozzi ad alto impatto, designati utilizzando il nostro sistema di classificazione in base all'importanza del progetto e al potenziale di produzione. Finora ne sono stati completati 13, sei sono in corso e 12 restano in cantiere. Solo quattro dei 13 pozzi completati hanno rilevato idrocarburi, con una percentuale di successo pari al 31%. I risultati di tre pozzi non sono ancora stati resi noti, mentre per i restanti sei non è stata trovata alcuna riserva. Questi fallimenti hanno un impatto significativo sulle risorse totali scoperte e contribuiscono notevolmente al calo delle scoperte.

Le sei major – ExxonMobil, BP, Shell, TotalEnergies, Eni e Chevron – continuano a svolgere un ruolo fondamentale nell’esplorazione globale, con una quota importante della spesa esplorativa e dei volumi scoperti convenzionali globali. Si prevede che le sei società spenderanno circa 7 miliardi di dollari quest’anno in esplorazione, circa il 10% in più rispetto al 2022.

L’attività esplorativa probabilmente acquisirà slancio nella seconda metà del 2023, con la prevista perforazione di pozzi esplorativi cruciali. Le nostre previsioni mostrano che nei prossimi mesi le major contribuiranno per circa il 14% alla spesa totale per l’esplorazione globale, evidenziando la loro importanza relativa in un ambiente in cui l’esplorazione si è concentrata sul settore offshore, con una maggiore attenzione alle regioni di frontiera. Queste regioni sottoesplorate o vergini contengono alcune delle prospettive tecnicamente più promettenti ancora da perforare, con le major che hanno svolto un ruolo vitale negli ultimi anni nell’esplorazione di queste aree.